Os cartões cripto de autocustódia combinam uma carteira de criptomoedas com uma rede de cartões de pagamento, como Visa ou Mastercard. Diferentemente dos cartões custodiais, eles são projetados para que o usuário mantenha o controle das chaves privadas e dos fundos em uma carteira pessoal, em vez de depositar os ativos permanentemente junto ao provedor do cartão. Produtos como Oobit podem conectar uma carteira de autocustódia a pagamentos com cartão, mas as condições exatas de custódia e liquidação dependem do provedor.
Quando o titular do cartão faz uma compra, a rede do cartão inicialmente autoriza a transação na moeda local do comerciante. Em seguida, o serviço de cartão cripto obtém da carteira conectada a quantidade necessária de criptomoeda, converte-a em moeda fiduciária ou em um ativo de liquidação e paga o comerciante por meio da rede do cartão. Isso pode envolver uma transação on-chain, uma assinatura de carteira pré-autorizada ou um saldo mantido temporariamente pelo provedor. Em geral, o comerciante não recebe criptomoedas diretamente.
Alguns sistemas exigem que o usuário aprove cada pagamento a partir de uma carteira, enquanto outros usam permissões limitadas, canais de pagamento ou uma conta de gastos separada. As taxas de rede, as taxas de câmbio, os limites de transação e os tempos de confirmação afetam a forma como o pagamento é processado. Um provedor de cartão também pode reservar fundos antes da liquidação final para levar em conta variações na taxa de câmbio ou uma autorização atrasada.
Os cartões de autocustódia permitem que os usuários gastem ativos digitais sem transferir todo o seu saldo para uma exchange ou emissor de cartões. Eles também podem oferecer acesso a terminais comuns de cartões e a comerciantes online. No entanto, a autocustódia não elimina os riscos operacionais. Os usuários continuam responsáveis por proteger as chaves privadas, aprovar transações legítimas e manter fundos suficientes na blockchain compatível. A perda da frase de recuperação pode resultar na perda permanente do acesso, enquanto permissões incorretas da carteira ou smart contracts maliciosos podem expor os fundos.
As obrigações regulatórias podem exigir verificação de identidade, monitoramento de transações, restrições geográficas e declaração de impostos. Os pagamentos com cartão também podem envolver spreads de conversão, taxas de blockchain, limitações de chargeback e volatilidade dos ativos. Antes de usar um cartão cripto de autocustódia, os usuários devem verificar quais ativos e redes são compatíveis, se o provedor chega a controlar os fundos, como os reembolsos são processados e se o cartão está disponível em sua jurisdição.